Pojawiły się dokumenty przedstawiające kondycje finansową spółek BM SLAM STAL SA i BM SLAM STAL z o.o. Uzyskaliśmy komentarz eksperta finansowego, który tłumaczy w skrócie co wynika z danych przedstawionych przez obie spółki. W skrócie Sp. z o.o., która wypowiadała się na temat hali przy Kusocińskiego, ma 7 milionów długu, natomiast Spółka Akcyjna 2 miliony długu.
+
Komentarz do bilansu BM SLAM STAL S.A.
Za 2015 rok mieli stratę 202.143,00 zł. A już 2016 r. zamknęli ze stratami z poprzednich lat na poziomie 1.381.662,04 zł. Natomiast rok 2017 to strata 715.105,59 zł. W 2017 spłacili kredyt na kwotę 1.364.223,89 zł.
Ich zobowiązania do spłaty w ciągu 12 miesięcy to kwota 1.107.590,59 zł. A należności jakie powinny spłynąć 1.327.734,91 zł. oraz od jednostek powiązanych czyli pewnie Sp. z o.o. (kwota 492.000,00 zł). Także tutaj nie wygląda to w sumie źle.
Ale teraz patrząc na wskaźnik płynności finansowej, który wynosi 0,51 to dobrze nie jest. Tutaj bierzemy pod uwagę aktywa obrotowe jakimi dysponują i zobowiązania bieżące. Jak widać jest problem z zachowaniem płynności finansowej.
Mają duże zobowiązania podatkowe i ZUS – bo ponad 400 tys. Jednostce powiązanej są winni ponad 2,7 mln. Czy to była jakaś wewnętrzna pożyczka? Tego jeszcze nie wiemy.
Udzielili komuś pożyczki na kwotę ponad 3 tys. Czy spółka może w ogóle udzielać takich pożyczek? I czy w KRS mają wpisaną możliwość udzielania finansowania?
Gdyby sprzedali wszystkie swoje aktywa, zebrali wszystkie należności i gotówkę to zbiorą 2.224.465,69 zł. Ich zobowiązania wynoszą 4.221.233,32 zł, więc komentarz zbędny. Zabraknie im 2 mln żeby wszystko spłacić.
Komentarz do bilansu BM SLAM STAL z o.o. (spółka od hali, choć w PKD ma wszystko co trudno powiązać z klubem sportowym)
Rok 2016 zakończyli stratą w wysokości 172.366,02 zł.
Mają kredyt do spłacenia w terminie dłuższym niż 12 miesięcy na kwotę 5.663.099,21 zł.
Zobowiązania z tytułu dostaw usług lub towarów płatne do 12 miesięcy to kwota 820.416,94 zł. Niestety, nie mają żadnych należności przypadających z terminem płatności w ciągu tych 12 miesięcy. Poza posiadaną gotówką w wysokości 73.007,41 zł. To już jednoznacznie oznacza, że w 2018 pojawi im się bardzo duży problem z regulowaniem zobowiązań.
Zobowiązania z tytułu dostaw usług lub towarów płatne powyżej 12 miesięcy to kwota 1.365.310,81 zł. Natomiast ich należności powyżej 12 miesięcy wynoszą 1.470.571,71 zł. Tutaj sytuacja jest spokojna. O ile można o takiej mówić. Bo muszą przetrwać najbliższe 12 miesięcy, by móc mieć ten spokój w następnych.
Patrząc na ich kapitał oraz posiadane aktywa i zestawiając je ze zobowiązaniami – sytuacja nie jest kolorowa. Chcąc spieniężyć swój majątek trwały otrzymają wg bilansu 6.054.824,57 zł. Natomiast ich zobowiązania wynoszą 7.839.113,96 zł. Jak widać, brakuje im 1.784.289,39 zł. By pokryć swoje długi. To już wystarczająca żarówka, by pomyśleć o upadłości.
Za 2017 wykazują zysk 111.211,28 zł. To lepiej w porównaniu ze stratą z roku poprzedniego. Jednak i tak – patrząc na całokształt, ich aktywa nie pozwalają na pokrycie zobowiązań i to jest niebezpieczne.
Wskaźnik bieżącej płynności wynosi 0,79 i to powinno wzbudzić niepokój związany z zachowaniem płynności o czym pisano w pkt. 3.
Ogólnie – sytuacja nie jest kolorowa i mają ewidentny problem z zachowaniem płynności finansowej
Należy pamiętać, że sezon zakończył się w czerwcu 2018 r. Nie jest tajemnicą, że największe wydatki powinny się pojawić właśnie w tym okresie, z powodu walki o złoty medal.
